【电报解读】6月新能源车零售销量大增130%，机构称三季度行业有望迎来库存周期与朱格拉周期共振，这家公司零部件已供货比亚迪、蔚小理等车企。
6月新能源车零售销量大增130%，机构称三季度行业有望迎来库存周期与朱格拉周期共振， 板块出现重大布局机会，这家公司零部件已供货比亚迪、蔚小理等车企，市占率在国内同行 名列前茅。
【乘联会：6月新能源乘用车批发销量达到57.1万辆 同比增长141.4%】
乘联会数据显示，6月新能源乘用车批发销量达到57.1万辆，同比增长141.4%，环比增长35.3%，在车购税减半政策下，新能源车不仅没有受到影响，环比改善超过预期。1-6月新能源乘用车批发246.7万辆，同比增长122.9%。6月新能源乘用车零售销量达到53.2万辆，同比增长130.8%，环比增长47.6%，1-6月形成“W型”走势。1-6月新能源乘用车国内零售224.8万辆，同比增长122.5%。
6月新能源乘用车零售销量达到53.2万辆，同比增长130.8%，环比增长47.6%。
券商观点
民生证券邵将研报认为，疫情后的核心在于供给因素制约缓解后判断需求回补的节奏，汽车行业有望于2022Q3迎来库存周期（4年左右车型周期）与朱格拉周期（8-10年资本开支周期）共振启动，迎来板块性重大布局机会，推荐三条投资主线：
1）基于行业复苏确认带来板块估值修复为主要特征的乘用车板块（早周期特征明显）和零部件蓝筹的配置机会（估值修复的核心源于周期拐点预期下，估值向行业过热及滞涨阶段业绩切换）；
2）智能化有望接力电动化成为行业资本开支的主要方向，智能座舱有望在EE架构迭代及高算力芯片量产下，开始进入类似消费电子一样的快速迭代；
3）L3级智驾驶渗透趋势提速，线控底盘有望复刻过去5年电动车渗透率曲线快速放量，率先收益。
产业链相关公司
光洋股份各类汽车精密轴承，生产规模、主要技术经济指标、市场占有率在国内同行名列前茅，与比亚迪、大众、理想、长城、吉利、小鹏、蔚来、零跑、蜂巢、戴姆勒、博格华纳等头部汽车厂商和主机厂建立了更紧密的业务合作关系。
亚太股份是国内基础制动龙头企业，目前基础制动产品品类覆盖广泛，包含盘式制动器、鼓式制动器、制动泵等。2021年公司电控制动业务斩获多个项目定点，如长城ESC/ABS/EPB、东风乘用车ESC/EPB、零跑EPB等。公司全产业链布局无人驾驶，提供从感知、决策到线控制动（IBSESC）的能够实现L2++的ADAS系统方案，是国内第一家拥有整套ADAS自主技术并率先实现量产的企业。
